CAGR-kalkulator
Fyll ut hvilke som helst tre av startverdi, sluttverdi, år og vekstrate — det tomme feltet beregnes. La vekstraten stå tom for det klassiske spørsmålet: Hvilken årlig vekst med rentes rente tilsvarer dette egentlig?
Innstillinger
Hurtigtaster
| Tab / Shift+Tab | Neste / forrige felt |
| ↑ / ↓ | Endre en verdi med 1 (Shift: 10, Alt: 0.1) |
| Enter | Kopier hovedresultatet |
| [ / ] | Færre / flere desimaler (prosent) |
| Esc | Tøm feltet |
CAGR-formelen i alle fire retninger
Én sammenheng, end = start × (1 + r)years, omformet for den delen som mangler:
- Vekstrate (det klassiske tilfellet):
r = (end ÷ start)1/years − 1. $10,000 → $20,000 på 10 år er 7.18%/yr. - Sluttverdi: beregn veksten fremover med rentes rente — $10,000 med 7.18% i 10 år ender igjen på ~$20,000.
- År:
ln(end ÷ start) ÷ ln(1 + r)— hvor lang tid en dobling tar ved 7.18% (ti år; ved 10% er det 7.3). - Startverdi: diskonter sluttverdien bakover — det du måtte ha startet med.
Tallets styrke er sammenlignbarhet: Et fondsresultat over 3 år, en boligprisvekst over 7 år og en sparerente kan uttrykkes i samme årlige enhet. Svakheten er den samme utjevningen: CAGR skjuler alle fall underveis, nettopp egenskapen som gjør målet populært i markedsføring. Kombiner det med målene som tar hensyn til veien i ROI, CAGR og drawdown, før du lar deg imponere av ett jevnt prosenttall. Husk også 72-regelen som hoderegningskontroll: 72 ÷ vekstrate ≈ år til dobling (72 ÷ 7.18 ≈ 10 ✓).
Vanlige spørsmål om CAGR
Hva er formelen for CAGR?
CAGR = (end ÷ start)1/years − 1. Å doble $10,000 til $20,000 over ti år er (2)0.1 − 1 = 7.18% i året — ikke 10%, fordi rentes rente gjør noe av jobben. CAGR er den jevne vekstraten som ville ha gitt resultatet ditt; den faktiske veien var mer ujevn.
Hvordan finner jeg sluttverdien eller antall år i stedet?
Fyll ut hvilke som helst tre felt, og la det du vil finne, stå tomt. Startverdi, vekstrate og år gir sluttverdien (start × (1 + r)years); startverdi, sluttverdi og vekstrate gir antall år (logaritmen av verdiforholdet delt på logaritmen av vekstfaktoren). Resultatraden får navn etter størrelsen den har beregnet.
Hvorfor er CAGR lavere enn min gjennomsnittlige årsavkastning?
Fordi aritmetiske gjennomsnitt ser bort fra hvor ubarmhjertig rentes rente kan være: +50% og deretter −50% gir et «gjennomsnitt» på 0%, men etterlater deg med 25% tap. CAGR er det geometriske svaret — det bryr seg bare om hvor du startet, hvor du endte, og hvor lang tid det tok. Gapet mellom dem er volatilitetstapet, og artikkelen om resultatmål viser i en regnetabell hvordan det spiser av en portefølje.
Hvorfor kan ikke CAGR håndtere en verdi som krysser null?
Formelen tar den n-te roten av sluttverdi ÷ startverdi, og ingen reell vekstrate gjør et positivt tall negativt eller får noe til å vokse fra nøyaktig null. En verdi som treffer null, er i beste fall en historie om −100% i året. Når utviklingen skifter fortegn, beskriv delene hver for seg — en vekstrate som spenner over en konkurs, er ingen vekstrate, men en nekrolog.
Hvor presist er resultatet?
CAGR er nettstedets eneste dokumenterte unntak fra eksakt rasjonal aritmetikk: En n-te rot er irrasjonal, så beregningen bruker flyttall med dobbel presisjon og viser opptil 4 desimaler. Flyttallsfeilen, rundt én del av 1015, ligger da elleve størrelsesordener under det som vises. Ingen av de andre kalkulatorene bruker flyttall; metodesiden dokumenterer unntaket.